Skip to main content

Τα distress funds λιγουρεύονται τα κόκκινα δάνεια

Μας τρέχουν τα σάλια”, ομολόγησε στις 12 Οκτωβρίου υψηλόβαθμο στέλεχος ενός distress fund στους Financial Times, αναφερόμενος στις νέες ευκαιρίες εύκολου κέρδους που παρουσιάζουν υποβαθμισμένα ομόλογα και κόκκινα δάνεια. Μετά από 7 χρόνια εύκολης και απεχθούς κερδοσκοπίας που απέφερε τεράστια κέρδη, τα distress funds λιγουρεύονται την εκμετάλλευση της νέας λείας που εμφανίζεται στον ορίζοντα. Λείας που συμπεριλαμβάνει τα ελληνικά κόκκινα δάνεια.

του Μιχάλη Γιαννεσκή

Παγκοσμίως υπάρχουν περίπου 400 distress funds, που είναι στην ουσία μια υποκατηγορία των hedge funds, η οποία έχει ως στόχο τα «δάνεια δυστυχίας». Τα hedge funds έχουν στη διάθεση τους συνολικά 2,87 τρις. δολάρια σύμφωνα με το Hedge Fund Research, και οι «αποδόσεις» τους μέχρι σήμερα είναι εντυπωσιακές. Παράδειγμα το Dromeus Advantage Greek Fund που βραβεύτηκε το 2013 από τη γαλλική τράπεζα Societe Generale ως ένα από τα καλύτερα νεότευκτα hedge funds, γιατί «είδε» ευκαιρίες στην Ελλάδα και κατέγραψε «αποδόσεις» που έφτασαν μέχρι και 40% το 2012 και 11% τον Ιανουάριο του 2013.

Η μέθοδος «απόδοσης» των hedge/distress funds είναι απλή: αγοράζουν υποβαθμισμένα ομόλογα/δάνεια από τράπεζες και άλλους δανειοδοτικούς οργανισμούς σε τιμή πολύ μικρότερη της ονομαστικής τους αξίας και απαιτούν από τους δανειολήπτες την αποπληρωμή τους με βάση την ονομαστική αξία, πιέζοντας τους με απειλές κατασχέσεων. Εκτός από την Ελλάδα, η Αργεντινή, το Πουέρτο Ρίκο και πολλές άλλες χώρες έχουν ήδη γευθεί και έχουν πληρώσει ακριβά την στυγνότητα των hedge funds.

Μόλις μυρίστηκαν ότι πλησίαζε η συμφωνία με την τρόικα για τη μεταφορά δανείων, οι γύπες των hedge funds ξανάρχισαν να περιτριγυρίζουν την Ελλάδα. Ο πρόεδρος του Αμερικανικού-Ελληνικού Εμπορικού Επιμελητηρίου ανέφερε τον Οκτώβριο, σύμφωνα με το International Balkan News Agency, ότι τα επενδυτικά κεφάλαια που θα εμφανιστούν πρώτα στην Ελλάδα είναι τα distress funds, γιατί ενδιαφέρονται για τα κόκκινα δάνεια.

Πράγματι, στη συνέλευση του Επιμελητηρίου στην Αθήνα (30/11-1/12/2016) παρευρίσκονταν αρκετοί αντιπρόσωποι μεγάλων hedge funds. Στην ίδια εκδήλωση, όπως μετέφερε η Ημερησία, «ιδιαίτερη σημασία έχουν όσα είπε ο επικεφαλής του ΤΧΣ», που τόνισε ότι «τα κόκκινα δάνεια έχουν μέσα τους κρυμμένη υπεραξία, η οποία θα απελευθερωθεί σταδιακά».

Ένα σημαντικό ερώτημα είναι τι τίμημα θα καταβάλουν τα funds για τα κόκκινα δάνεια. Εάν, όπως ανέφερε η Αγγλική έκδοση της Καθημερινής στις 13 Δεκεμβρίου, προσφέρουν 5-15% της ονομαστικής αξίας για τα κόκκινα επιχειρηματικά δάνεια, πόσο πιο εξευτελιστική θα είναι η τιμή που θα προσφέρουν για τα καταναλωτικά και τα στεγαστικά;

Οι εκπρόσωποι των funds που μίλησαν στην παραπάνω εκδήλωση εκτίμησαν, σύμφωνα με την Ημερησία, ότι “οι τιμές πώλησης για τα καταναλωτικά δάνεια χωρίς εξασφαλίσεις υπολογίζονται στα 4-5 σεντς του ευρώ για να έχει απόδοση”. Πως να μη τους τρέχουν τα σάλια αν πρόκειται να βγάλουν κέρδος μέχρι και 95 ευρώ για κάθε 5 που θα επενδύσουν;

Έχει ανακοινωθεί ότι τα κόκκινα δάνεια πρώτης κατοικίας, καταναλωτικά και μικρομεσαίων επιχειρήσεων είναι προστατευμένα μέχρι 15 Φεβρουαρίου 2016. Μετά από αυτή την ημερομηνία θα τεθεί σε λειτουργία κανονιστικό πλαίσιο για την προστασία τους, που μάλλον θα ρυθμίζεται από τον κώδικα δεοντολογίας της Τράπεζας της Ελλάδας. Εάν ισχύσει αυτό, η ευημερία των ελληνικών οικογενειών που έχουν κόκκινα δάνεια θα επαφίεται στον οικονομικό πατριωτισμό του κ. Στουρνάρα και των συναδέλφων του, και στο φιλελληνισμό του προϊσταμένου τους στην ΕΚΤ, κ. Draghi. Να κοιμόμαστε ήσυχοι, δηλαδή.

Πηγή:

Comments

Popular posts from this blog

Vijay Prashad on BRICS & Why Global South Cooperation Is Key to Dismantling Unjust World Order

Democracy Now!   As a two-day BRICS summit gets underway in South Africa, we speak with author and analyst Vijay Prashad about whether the bloc — which comprises Brazil, Russia, India, China and South Africa — can meaningfully challenge U.S. and Western domination in world affairs by building an alternative forum for countries of the Global South. BRICS countries represent 40% of the world's population and a quarter of the world's economy, and the group is now considering a possible expansion to more than 20 other countries. " BRICS is an instrument to push forward their political views, which they feel are not taken seriously, " says Prashad, director of the Tricontinental: Institute for Social Research. Prashad explains the history of BRICS and its New Development Bank and responds to criticism that BRICS falsely portrays itself as an anti-imperialist project. The BRICS countries " are not a socialist bloc, " says Prashad, but they " don't want to

Western Hegemony FALLING APART, BRICS Now Controls 40% WORLD'S GDP & DE-DOLLARIZING

The Hill   Editor for The Grayzone Max Blumenthal previews the upcoming summit of "BRICS" nations. 

Libya's destroyers appeal for aid

The Grayzone   The Grayzone 's Max Blumenthal and Wyatt Reed discuss the hypocrisy and cynicism of Obama and his former aides who presided over NATO's destruction of the Libyan state as they now appeal for humanitarian relief following deadly floods in the city of Derna. 

USA & NATO responsible for Ukraine war, German & French public say in poll

Geopolitical Economy Report   Most people in Germany and France blame the United States and NATO for the war in Ukraine, according to a poll conducted not by a pro-Russian group but rather by anti-Putin activists. 

Western sanctions failing: EU imports more Russian gas, China beats US tech war

Geopolitical Economy Report  Western sanctions are backfiring: The EU is now importing Russian liquified natural gas at record levels, and China has made high-tech breakthroughs despite US export restrictions. Ben Norton discusses how this is strengthening their economic sovereignty while blowing back on Europe.

EU increases Russian purchases despite sanctions

The Dive with Jackson Hinkle    

Intel-linked UK official pushing censorship of Russell Brand

The author of letters to social media companies demanding the financial punishment of Russell Brand is a British lawmaker implicated in London’s war on Covid-19 and Ukraine dissenters. Her husband was a commander in the Army’s psy-ops division. by Kit Klarenberg   Part 1   Allegations of sexual impropriety and abuse by comedian and podcaster Russell Brand by the British media prompted YouTube to demonetize the star’s popular channel on September 20. The Grayzone can now reveal that YouTube’s financial censorship of Brand is the result of an effort waged by a former British government minister who was responsible for London’s crackdown on dissent during the Covid-19 pandemic. Her husband has also participated in that campaign of state repression as deputy commander of 77th Brigade, the British Army’s psychological warfare division. YouTube justified its demonetization of Brand on the grounds that he violated its “ creator responsibility policy. ” This marks the first time a content cre

Julian Assange’s father tells Glenn Greenwald how he may finally go free

Glenn Greenwald    

Niger raises Uranium price from €0.80/kg to €200/kg!

The New Africa Channel   Niger Raises Uranium Price  From €0.80/kg to €200/kg - In a groundbreaking development that signals a seismic shift in the global resource market, Niger, a prominent player in the uranium industry, has reportedly taken a bold step towards securing fair compensation for its invaluable natural resource, uranium. Multiple reports suggest that Niger has substantially increased the price of its uranium, skyrocketing it from a mere €0.80 per kilogram to €200 per kilogram.    This remarkable decision underscores a burgeoning determination among African nations to break free from historical imbalances and demand equitable remuneration for their vital contributions to the global economy.  According to the World Nuclear Association (WNA), Niger is the world's seventh-largest uranium producer. The radioactive metal is the most widely used fuel for nuclear energy. It is also utilised in cancer treatment, naval propulsion, and nuclear weapons.   Uranium prices increased

Julian Assange and the end of American Democracy

The Real News Network   The US government has hounded Julian Assange since WikiLeaks first revealed the extent of US war crimes in 2010. In the process of persecuting Assange, the federal government has used every tool at its disposal and even pushed beyond the boundaries that supposedly restrict state power in defense of civil liberties. One of the most insidious tactics is the use of the Espionage Act, which had not been used for against whistleblowers and journalists for almost a century before Assange's case.    Prison is always a political tool, and in the case of whistleblowers like Julian Assange, the use of incarceration to suppress, discourage, and silence dissent is self-evident. Since being imprisoned, Assange has married and even started a family—but has been kept apart from his wife and children.   Lawyer and human rights defender Stella Assange, spouse of Julian Assange, joins Chris Hedges for a look at the vast and vicious campaign by the US to silence Julian Assange